Почему государству просто нельзя напечатать много денег? Что произойдет в этом случае с экономикой и со страной?
Многие люди задумываются, почему нельзя напечатать много денег государству так, чтобы в стране у всех был достаток и на все хватало. В чем же проблема, выпустил сколько нужно заветных купюр и обеспечил больницы нужным оборудованием, врачей хорошей зарплатой, пенсионеров лекарствами? Оказывается, не все так просто, и вот почему.
Золотой запас контролирует каждую купюру и монету
В любом государстве в хранилищах лежит золото, которое накапливают для того, чтобы поддержать местную валюту. Оно обеспечивает ее стабильность на случай кризиса или любой встряски на мировой экономической арене.
Но оказывается – эта формула не идеальна. Случалось такое, что золотой запас не становился защитой государства от кризиса, а наоборот приводил к его усугублению.
Одним из примеров служит финансовая депрессия, произошедшая в США в 30-х годах. Тогда недостаток золота в запасниках привел к общему снижению цен. Предприятия одно за другим стали накапливать долги и банкротиться, что в свою очередь привело к кризису и падению уровня жизни в Европе и США.
Почему нельзя просто напечатать деньги?
Главная задача, для которой были изобретены деньги – служить средством обмена. Мы отдаем их за товары или услуги, производители же, в свою очередь, тратят их на свои нужды.
Изобретение денег значительно облегчило процесс мены и сделал его участников состоятельнее, так как до этого меняли товар на товар.
Например, кому-то нужен был мех, человек, занимающийся земледелием, отдавал за меха зерно и больше ему отдать было нечего. Ему требовалось найти такого поставщика меха, который согласится менять свой продукт на зерно. Деньги же – универсальные единицы.
Поэтому денежная масса должна соответствовать не золотому запасу, а производимому товару и количеству оказываемых услуг.
Таким образом напечатать заветных бумажек больше никак нельзя, их попросту не на что будет менять.
Увеличенный поток денежных масс может привести к росту инфляции
Превышенное предложение может привести в некоторых случаях к резкому скачку инфляции и значительному подъему цен.
Вот как это может произойти:
- Предприятия и сфера услуг повышает цены на продукты и услуги постепенно, и это неизбежно. Производственные задержки с течением времени увеличиваются, необходима закупка нового оборудования, материалов, комплектующих, постоянная индексация заработных плат. Все это делает ценовую политику стабильной, на протяжении многих лет она не меняется и имеет тенденцию увеличивать стоимость постоянно на регулярной основе. Увеличенный выпуск денежной массы спровоцирует необходимость увеличивать производство, нанимать новых работников, устанавливать и покупать дополнительное оборудование. Таким образом повышенный спрос может привести к росту инфляции, как это ни странно звучит;
- Или же, можно направить дополнительные средства на импортные товары и не увеличивать производство внутри страны. Но это приведет к повышению спросу на иностранную валюту, своя же обесценится и опять произойдет скачок инфляции.
В стране настанет экономический кризис, так как огромный объём предложенных товаров некому будет использовать. У населения денег не станет больше, несмотря на их увеличенную массу. Предприятия обанкротятся и очень скоро на прилавках в магазинах станет пусто и очень дорого, а в цене будет иностранная валюта, так как товары станут продавать сплошь заграничные.
Даже если выпустить больше купюр, люди их не увидят
Есть такое понятие, как банковский сектор. Все деньги, особенно в последнее время, находятся в обороте в банковской системе. Проще говоря, мы лишь берём их у банков в долг и возвращаем обратно.
То, что мы отдаем банкирам, они дают в кредит другим. Эти кредиты ходят среди населения в обороте, мы используем их для оплаты, затем возвращаем. Полученные обратно кредиты или вклады получают в пользование и предприятия, используя их на свои нужды и возвращая банкам постепенно обратно.
Возможности банков по выдаче денег не бесконечны и зависят от объемов запасов Центрального банка, напечатанных им бумажек. Центральный же банк выпускает их столько, сколько товаров и услуг мы в состоянии предоставить и оплатить. Поэтому простые люди не заметят дополнительного впуска банкнот в оборот.
Но, это не совсем так. Если в государстве полностью занятая экономика, население не страдает от безработицы, увеличение оборота может позволить вести мягкую денежную политику. Напечатанные сверх нормы средства смогут сделать кредиты дешевле, вырастут спрос и предложение.
Возможно развитие инфляции, как мы говорили выше, однако иногда удается сгладить этот эффект и победить безработицу, оказав дополнительную поддержку предприятиям.
Что будет, если все деньги закончатся?
Они не закончатся, так как покупая одежду или машину, мы всего лишь передаем банкноты другим владельцам. Так они попадают из рук в руки, но не исчезают совсем. Количество купюр, находящихся в обращении внутри государства начнет уменьшаться только, если вырастет внешней долг. То есть страна берет для оплаты своих нужд в долг валюту у других государств.
Вначале потери не будут столь ощутимыми. Но через 15-20 лет, когда придет время отдавать долги, государству придется собирать средства с населения.
Обычно в таких случаях повышаются уже существующие налоги и вводятся новые. Делается это для привлечения финансов в казну. Но даже в этом случае выпуск дополнительных банкнот нежелателен, так как они будут ничем не подкреплены.
Видео: подробное объяснение, в чем причина
В данном ролике экономист Андрей Лошкарев расскажет, что мешает государству страны просто запустить печатную машинку для денег, что произойдет с экономикой страны:
К чему приведет включение «печатного станка» центробанками
Уникальность нынешнего кризиса складывается из нескольких аспектов. Во-первых, это его планетарный масштаб. Внезапная остановка экономики коснулась практически одновременно 210 стран и территорий, что можно сравнить с природным катаклизмом, затрагивающим всю планету, говорит главный аналитик Совкомбанка Михаил Васильев.
Во-вторых, это широта экономического паралича. Карантинные меры были введены почти во всех странах, плюс люди самостоятельно ограничили активность из-за страха заразиться. В результате пострадали практически все отрасли экономики. Глобальная экономика получила редкий двойной удар — как со стороны спроса, так и со стороны предложения, подчеркивает Васильев. Большинство людей сидят дома и ограничивают покупки только самым необходимым.
В-третьих, это глубина экономического спада. Из-за коронавируса глобальную экономику в этом году ожидает худший спад со времен Великой депрессии 1930-х годов, полагают в МВФ. По прогнозу фонда, мировая экономика в этом году потеряет 3%. «Для большего понимания глубины спада приведем ряд цифр. ВВП США во втором квартале, как ожидается, потеряет рекордные 20-40% после падения на 4,8% в первом квартале. Безработица в США в этом квартале превысит 20% — в два раза больше, чем в мировой финансовый кризис 2008 года. Объем розничных продаж в Китае в марте сократился на 15,8% год к году после падения на 20,5% в январе-феврале. Объем промышленного производства в США в марте упал на 5,4% по сравнению с февралем — это максимальные темпы падения с 1946 года», — рассказывает Васильев.
В-четвертых, это отсутствие понятных методов лечения кризиса и неясные перспективы. Пока люди заперты дома, стандартные методы монетарного и фискального стимулирования экономики работают слабо, отмечает аналитик. «Настоящее лекарство для экономики сейчас находится в руках врачей. Кроме того, присутствует риск второй волны заражения коронавирусом. Социальное дистанцирование, вероятно, еще долго будут присутствовать в жизни, что будет подавлять экономическую активность», — допускает Васильев.
Источником последнего мирового кризиса 2008 года стала финансовая сфера в развитых экономиках, поэтому методы лечения глобальной экономики были понятны. Кроме того, Китай тогда сохранил квартальные темпы роста на уровне 6-12% и фактически вытянул мировую экономику. В этот же кризис Китай оказался эпицентром вируса, а ВВП Китая в I квартале потерял 6,8%.
Беспрецедентные шоки требуют беспрецедентных ответных реакций со стороны правительств и центральных банков. Главной задачей властей стало быстрое оказание помощи пострадавшим отраслям, чтобы сохранить как можно большую часть экономического потенциала.
По мнению Васильева, ведущие центробанки (ФРС США, ЕЦБ) сработали оперативно, применили весь арсенал, накопленный с кризиса 2008 года, расширили его и добавили новые инструменты. ФРС США достаточно быстро купировала кризис долларовой ликвидности в мире, предотвратив перерастание экономического шока в финансовый кризис. Кроме того, Федрезерв постарался восстановить предоставление необходимых кредитов для пострадавшего малого и среднего бизнеса, городов и штатов.
Фактически центробанки в этот кризис задействовали все известные на сегодня инструменты — включение печатного станка и заливание рынков ликвидностью хорошо сработали в предыдущий кризис. Однако, этот инструмент имеет серьезные побочные эффекты и его эффективность для реальной экономики снижается, считает Васильев.
По мнению старшего аналитика «БКС Премьер» Сергея Суверова, монетарная поддержка центробанков, включая выкуп мусорных облигаций, позволила предотвратить массовые дефолты предприятий с уже необратимыми последствиями. Монетарные стимулы центробанков действовали параллельно с фискальными стимулами властей.
«Однако такие меры несут риски пузырей на финансовых рынках и спасения неэффективных предприятий-зомби. Такие компании могли бы разориться в результате кризиса, что способствовало бы в конечном счете оздоровлению экономики. Предпосылки нового кризиса состоят в том, что в результате мировая экономика станет менее эффективной, так как будет ориентироваться не на рыночные механизмы, а меры господдержки», — констатирует Суверов.
economics_techn
Сейчас появилось много оракулов, требующих от центробанка РФ начать массово печатать рубли, дабы они пошли на развитие и стимулирование экономики. В пример приводится США, в которой программа стимулирования Федеральной Резервной Системы, в рамках который раз в месяц в экономику выпускается по 85 млрд долларов, вроде бы начала давать плоды. В Японии тоже недавно решили заняться этим благим делом. Эти действия проходят под названием "стимулирование экономики", "экспансия денежной массы".
На самом деле в условиях РФ это было бы величайшей глупостью. Сейчас объясню, почему.
Проблемы РФ очень, очень сильно отличаются от трудностей, с которыми сейчас сталкиваются теже США. США имеет экономику с выстроенной в течение столетий и устоявшейся бизнес-инфраструктурой. Я имею в виду не дороги или связь, а наличие большого количества хороших управленцев, систем управления и контроля над бизнесом, внедрения "инноваций", корпоративного управления. Стоит спросу вырасти на какой-то самый перифирийный вид товаров или услуг, на самый необычный, экзотичный или никогда не производившейся продукт — эта "бизнес-инфраструктура" обеспечит почти мгновенный запуск производства и насыщение спроса за счет собственно американских мощностей, таким образом увеличивая ВВП.
Что произойдет в Расее?
Честно скажем, у нас ничего не умеют производить — только качают из недр нефть, да и то самым варварским устаревшим способом. Появление дополнительного спроса вызовет что? Правильно, соответствующее увеличение импорта. Что приведет к падению курса рубля.
А что насчет увеличение спроса на что-то, что нельзя импортировать, типа недвижимости? Правильно, это приведет просто дефициту предложения, и, стало быть, к резкому повышению цен и инфляции.
Таким вот незателивым видом и развивалась экономика России в последние лет 10. Вернее сказать, не экономика России — а стран-экспортеров продукции туда, типа Германии. В России просто происходило насыщение спроса без соответствующего развития производительной базы.
Сейчас уже почти вся выручка от нефти и газа, все эти колоссальные суммы, направляются обратно на Запад на закупку импорта, тачек, шмоток, айфонов. Иными словами, торговый баланс РФ стремится к нулю. Не верите — почитайте Бюллетень банковской статистики ЦБ РФ.
Глупо предполагать, что на это раз все будет по другому, и при виде напечатанных денег невесть откуда взявшиеся гении вдруг наладят проивзодство, найдут квалифицированный персонал, честных и талантливых менеджеров, договорятся с "государственниками ". Нет, результат будет один — падение курса рубля и инфляция.
Девальвация рубля и инфляция не принесут ничего хорошего РФ, чтобы не чирикали разные деятели по поводу стимулирования экспорта и импортозамещения. В Расею и так мало кто верит, хотя бы попробуйте найти дурака, который будет вкладывать в местные акции не для спекулирования, а с по-настоящему инвестиционной целью — получать дивиденды до конца жизни. Подрыв доверия к рублю, которое худо-бедно появилось за последние несколько лет, будет означать не только массовый перевод сбережений граждан и предприятий в валюту, это будет означать и массовый уход инвесторов, в том числе тех, которые якобы должны будут налаживать производство здесь и взращивать ВВП.
Так что не надо обезьянничать и бездумно перенимать все с Запада, тут я с "охранителями" согласен.
Брат первого вице-премьера указал, почему нельзя включать «печатный станок»
Россия может оказаться перед выбором — отменять модернизацию экономики или отказываться от социальной ориентированности. Об этом предупредил руководитель направления «Макроэкономика» ЦМАКП, брат первого вице-премьера Дмитрий Белоусов.
При этом он отметил, что «напечатать деньги» — также значительный риск для России.
Ситуация, по мнению эксперта, осложняется тем, что потенциал дешевого импортозамещения в РФ почти исчерпан.
Он также отметил, что замещение технически сложных компонентов, например, для автопрома требует по-настоящему крупных инвестиций и массового рынка.